江苏祥业电气有限公司

多年来，光伏技术迭代突破始终围绕在降本增效的主旋律之下，目前行业正向N型和大尺寸发展，N型电池取代效率接近极限的P型电池成为下一代主力已是必然，N型中的TOPCon、HJT和BC三大**技术的主流之争也在继续。2023年TOPCon率先突围，推动者集中在头部一体化光伏企业，国内产能达到3.2亿千瓦，大幅超过预期；HJT投产规模虽有不及，但相比P型的PERC电池的成本劣势缩小，市占率也在不断提升；BC电池目前存在生产成本高和良率较低等问题，生产工艺和技术尚需突破。另外，晶硅-钙钛矿叠层作为第三代电池，具有高效率、高柔性、低成本特点，是未来产业化重点方向，目前该型产品光电转换效率的全球*高记录由隆基绿能企业创造，达到33.9%。

2023年****在产业配储方面做了明确的规范，方阵用地分类管理上做了更加清晰的规定；积极开展分布式光伏接入电网试点，对电网承载力及提升措施提出评估要求；加强对户用光伏装机的重视，有序推进农村电网建设改造；提出推动大型光伏基地建设，探索海上光伏开发应用；鼓励民营企业参与光伏电站项目开发，促进分布式光伏健康有序发展。各省市也相继出台**推进光伏发展，包括对户用分布式新增项目的电价补贴、补助或奖励措施；鼓励集中式光伏与工业、交通、建筑等场景的深度融合；例如，福建重点推进近海集中式光伏电站，在农村地区落实户用分布式开发试点项目；广东加快推进“源网荷储一体化”；而山东则积极推进户用光伏的开发和利用。

2023年是我国光伏迅猛发展的一年，也是机遇和问题并存的一年。盲目扩产、降价潮、结构性产能过剩等现实因素冲击下，行业大洗牌不可避免，面临如何度过寒冬的难题，企业需要寻求更多粮草。“光伏占地”等不和谐问题频发，保持耕地面积的同时也保障光伏土地资源等要素的正常供给仍然是行业规范发展的关注重点；大量的新增装机伴随大量的退役组件成为光伏产业高速发展的一体两面，首批投入使用的光伏组件即将进入生命周期的终点，“腾笼换鸟”的需求比较紧迫；国际局势日趋复杂，竞争不断加剧，各国出于能源安全以及产业保护角度考虑，贸易壁垒和补贴条件频出，海外产能逐渐崛起。

**上预计将在以下四个方面对光伏产业发展进行引领，一是顶层统筹布局和**落实跟进；二是推动产业链各环节技术创新和工艺攻关；三是规范行业标准和加强从业自律；四是深化国际合作和机制建设。在“双碳”目标下，利好**将持续释放。

电力交易将更加多元，新能源项目竞争电价比例扩大，分布式光伏将面临电网承载能力限制，推动储能和集中汇流等方案的发展。

2024年，TOPCon预计成为本轮的电池技术之争的优势路线，在其他技术产品加速出清的背景下，TOPCon的产能扩张和产品占比将进一步提高，预计大部分龙头光伏企业将转向TOPCon路线，电池市占率持续提升。晶硅-钙钛矿电池转化效率将继续交出可喜成绩，技术产业化、商业化持续探索。

2024年N型时代正式提升市占率的一年。如果说 2023 年是 N 型量产元年，那么 2024 年在N型电池片产能逐步落地的情况下，有望成为主流电池路线。根据 CPIA * 新统计，N型电池量产转换效率目前已实现了 24%-25%，形成了对 Perc 电池 1.3pct 左右的效率优势，并将在近两年实现超 2pct 的效率**。因此，预计以TOPCon及HJT 为主的N型电池路线将逐步提升其市场渗透率，成为未来主流的光伏电池技术路线。

目前，P型产业链利润进入成本考验阶段，Perc产线改造及替换将成为明年各家电池厂商的主旋律，我们判断明年N型电池市占率有望实现超预期突破。